Dopyt po pamäťových čipoch rastie a ceny sa začínajú zotavovať. Ohromný postpandemický pokles na trhoch s pamäťovými čipmi sa konečne chýli ku koncu. Očakáva sa, že globálne dodávky počítačov sa v budúcom roku vrátia k rastu a úrovne zásob v rámci dodávateľského reťazca počítačov sa väčšinou vrátia k normálu.
Dodávky smartfónov by mohli po dlhotrvajúcom prepade tiež stúpnuť a trh so servermi bude podnecovaný „nenásytným“ dopytom po výpočtovej kapacite umelej inteligencie (AI).
Tieto trendy sa prejavili v správe Micron o fiškálnych ziskoch za prvý štvrťrok vo forme vyšších príjmov, zlepšujúcej sa hrubej marže a rastúcich priemerných predajných cien čipov DRAM a NAND. Zatiaľ čo rok 2024 bude pre Micron rokom oživenia, spoločnosť očakáva, že rok 2025 bude rekordným rokom pre priemysel pamäťových čipov.
Tržby vzrástli
Tržby vzrástli v prvom štvrťroku medziročne o 16 % na 4,7 miliardy USD, najmä vďaka predaju čipov DRAM. Dodávky bitov DRAM vzrástli v porovnaní s predchádzajúcim štvrťrokom o viac ako 20 % a priemerné predajné ceny sa mierne zvýšili.
Metriky sa uberajú správnym smerom a usmernenia spoločnosti Micron vyžadujú podstatné zlepšenia v druhom fiškálnom štvrťroku. Očakáva sa, že tržby vzrastú na 5,3 miliardy USD a upravená hrubá marža by mala vyskočiť na kladných 13 %. Spoločnosť stále očakáva, že vykáže čistú stratu, tá však bude oveľa menšia.
Zníženie výroby
Micron znížil výrobu počas poklesu, rovnako ako ostatní v tomto odvetví. Tieto obmedzenia výroby pomohli dostať ponuku a dopyt späť do rovnováhy. Celkové kapitálové výdavky vo fiškálnom roku 2024 budú o niečo vyššie ako vo fiškálnom roku 2023, ale len preto, že Micron zrýchľuje výrobu pamäťových čipov určených pre akcelerátory AI.
Okrem udržiavania kapitálových výdavkov pod kontrolou Micron prerozdeľuje vybavenie, ktoré bolo nedostatočne využívané, do nových výrobných uzlov, čo ešte viac zníži výrobnú kapacitu Micronu. To by malo pomôcť udržať ceny na zdravej úrovni.
